Храните деньги в… кредитах

“Лучше жить в кредит”, – такой совет на первый взгляд может показаться абсурдным. Тем не менее для украинцев при нынешних темпах инфляции выгоднее влезть в долги, чем копить на потом. Ведь сегодня ни один финансовый инструмент не может гарантировать полного сохранения средств. Депозит в лучшем случае позволит не потерять – ставки по банковским вкладам сейчас как раз вровень с прогнозным уровнем инфляции.

Инвестфонды в последние месяцы ушли “в минус” и, судя по обвалу, который сейчас наблюдается на украинском рынке акций, очнутся еще не скоро. Хваленые ранее как хороший объект для инвестиций недвижимость и золото и без того переоценены. Так что, если эти активы и вырастут в цене, то не настолько, чтобы перекрыть высокую инфляцию.

Вот и получается, что выгоднее всего брать взаймы – и позволить себе можно больше (например, расширить жилплощадь или купить автомобиль получше), и голова не болит о том, как уберечь от инфляции свои кровно заработанные.

Банкиры не советуют откладывать

Лучше всего “хранить” деньги в ипотеке и автокредитах, ссуды на потребительские нужды не подойдут – по ним эффективные ставки не ниже 40% годовых. А вот средняя стоимость кредитов в долларах на покупку авто составляет 14,2%, на покупку недвижимости – 13,3%. Если учесть, что инфляция по итогам года составит 17,2% (прогноз Всемирного банка), получается, что реальная ставка по долларовым автокредитам составит минус 3%, по ипотеке – минус 3,9%.

О том, что сейчас лучше жить в кредит, говорят и сами финансисты. “При инфляции в 24-25%, как было в прошлом году по многим товарам, нет смысла получать даже 18% годовых по депозитам. Намного выгоднее взять кредит на покупку авто, улучшить жилищные условия”, – утверждает зампредседателя правления банка “Контракт” Павел Крапивин. С ним согласен зампредседателя правления банка “Финансы и Кредит” Игорь Львов. “Банки сегодня предлагают в среднем 14-15% по ипотечным кредитам. Даже с учетом того, что ставки могут подняться еще на 1-2%, все равно получается, что сегодня выгоднее оформить заем, чем откладывать”, – говорит он.

Одно из самых привлекательных предложений по автокредитам у Индэкс-Банка: реальная ставка по пятилетнему займу составляет 12,5% годовых в долларах, 15,7% – в гривне, 12,9% – в евро. Чуть дороже обойдется заемщику ссуда в банке “Форум”: 16,2% – в гривне, 12,6% – в долларах, хотя в евро тут ставка ниже, чем в Индэкс-Банке – 12%. По ипотечным кредитам хорошие условия в Эрсте Банке. Здесь клиент может рассчитывать на оформление 10-летнего займа с реальной ставкой от 12,2% в долларах, 11,7% – в евро и 14,2% – в гривне. Выгодные условия предлагает Сведбанк: 12,1% – в долларах, 14,1% – в гривне и 11,2% – в евро.

Правда, эти ставки не учитывают расходы на страховку, оплату услуг нотариуса и другие платежи, которые являются обязательными при оформлении кредита – такие комиссии, как правило, поднимают ставку еще на 1-2% годовых. Однако даже с таким учетом большинство кредитных программ не дотягивают до прогнозируемого по итогам 2008 года уровня инфляции.

Что лучше: гривня, доллар или евро

Оптимальной валютой для заемщиков остается доллар. Это наиболее слабое на сегодняшний день платежное средство, ведь именно американская валюта на данный момент больше других подвержена риску девальвации в нашей стране (да и на мировых рынках тоже).

Гривневые кредиты не пользуются популярностью из-за высоких ставок, а более дешевые – в швейцарских франках и евро – заемщикам не очень выгодны. Несмотря на невысокие ставки по таким займам, большую роль здесь играют курсовые риски. К примеру, за последний год курс евро к гривне увеличился на 17,1%, франка – на 19,6%. Соответственно, на столько же выросли и расходы заемщиков на обслуживание кредитов в этих валютах. Так что долларовый кредит – как раз то, что надо.

Сергей Щербина, председатель правления Инвест-Кредит Банка
До конца года банки будут поднимать ставки по долгосрочным кредитам, но не более чем на 2%. Основная причина – дефицит гривневых ресурсов. Многие банки рассчитывали на получение денежных средств с межбанковского рынка, но он сегодня превратился из поставщика ресурсов в дорогой “бутик”. 45-50% – это та ставка, которая сегодня на межбанке является рабочей, и это только по овернайтам. Никаких длительных ресурсов никому не предоставляется, независимо от банков и имен их руководителей.

В то же время, учитывая высокий уровень инфляции, который по итогам года на 3-5% превысит ставки по кредитам, брать взаймы сегодня дешевле, чем копить на что-то самостоятельно.

Владимир Боровик, директор департамента по кредитованию физлиц Правэкс-Банка
С начала года банки взяли слишком быстрый темп по наращиванию кредитных портфелей. В то же время сейчас наблюдается дефицит ресурсов, в связи с чем многие финучреждения вынуждены либо значительно ограничивать кредитование, либо поднимать ставки. Для привлечения средств банки уже пошли на увеличение ставок по депозитам, я думаю, до конца года мы увидим ставки больше 18%. В этой ситуации вполне логично, что поднимаются ставки и по долгосрочным кредитам, которые до конца года вырастут еще на 1-2%.

Вячеслав Воловик, советник председателя правления банка “Порто-Франко”
Рост ставок по долгосрочным займам обусловлен несколькими факторами. Во-первых, высокая инфляция – стоимость банковской рабочей силы выросла, соответственно, увеличилась и себестоимость работы банков. Вторая причина – это сокращение количества людей, которые сегодня могут взять кредит, и прежде всего ипотеку. Из-за ограничения сроков кредитования, ужесточения дополнительных требований к платежеспособности клиентов рынок сократился. Наряду с этим банки рассчитывали на существенно большие объемы кредитования, на что были потрачены дополнительные средства, и теперь это надо как-то окупать. Как результат, ставки по долгосрочным кредитам вырастут еще на 2-3%.

Автор – Олег МЕЛЬНИЧУК
Источник – http://delo.ua/gazeta/
(“Дело”, № 74, 25 апреля 2008)